הלייב החודשי של ספטמבר היה קפיצה ישר למים, עם סקירה מקיפה שחצתה את הקווים שבין המקרו-כלכלה העולמית לעומק פרויקטי הקריפטו הקיימים כבר היום בשוק.
הדיון התמקד בשאלה אחת: למה השוק מתכווץ כשהריביות ירדו והכותרות חיוביות, ואיך הופכים את הפחד של ההמון ליתרון שלנו?

הפחד בשוק: לא מה שאתם חושבים

המצב הכלכלי העולמי: השוק נמצא כרגע ב"כיווץ" פסיכולוגי, למרות הורדת הריביות. דיברנו על כך שהריביות יורדות כדי לאפשר לאנשים לקחת הלוואות, אבל בשוק ההון, זה לא קורה מהר.
חברות הענק וקרנות ההון הן אלה שמושכות את השוק אחורה.
למה? כדי להעמיס עוד נכסים במחירים נמוכים יותר, לפני שהרגולציה (כמו אישור קרנות הפנסיה בארה"ב להיחשף לביטקוין) תאפשר לטריליוני דולרים להיכנס לשוק.

השיעור ההיסטורי מהזהב: כשאנו "עושים זום-אאוט" מהשוק, אנו רואים תמונה ברורה: הזהב נוגע בשיאים חדשים (מעל 3,758 דולר).

מבחינה היסטורית, זהב הוא נכס לשימור ערך בתקופות של אי-ודאות גלובלית. מאחר שביטקוין חולק את אותם מאפיינים (נדיר, מוגבל ונייד!) – ההתנהגות שלו כ"זהב דיגיטלי" הגיונית לחלוטין.

היסטוריה לא חוזרת, אבל מתחרזת: לקראת אוקטובר

תחתית וגילוי מחיר: דיברנו על נפילות של 38% בבולראנים קודמים והדגשנו: התיקונים למטה הם לא רק "הזדמנויות קנייה", אלא הזדמנויות לביסוס מחודש בגרף. ככל שהמחיר נוגע ברצפה ("בוטום") באזור ה108-110 אלף דולר ומתקן, הוא מחזק את הרצפה הזו לקראת הפריצה הבאה ("תקרה").

אוקטובר uptober – החודש הירוק: סטטיסטית, אוקטובר של אחרי אירוע חצייה (Halving) הוא החודש ה"שורי" ביותר בשנה, עם תשואה ממוצעת היסטורית של 21%. ביטקוין סגר את אוקטובר בצורה חיובית ב-8 מתוך 10 השנים האחרונות.

הקרב על הנישה: אתריום vs. סולנה

חלוקת כוחות ברורה: הצגנו את הראיון עם מייסדי סולנה ואת עמדתו של ויטליק (מייסד אתריום). המסר חד משמעי: אין תחרות ישירה!

• אתריום: ממוצב כשכבת הסליקה (Settlement Layer), המקום הבטוח שבו עסקאות "נסגרות".

• סולנה: מתמקדת בלהיות שכבת הביצוע (Execution Layer) המהירה ביותר בעולם. עם סיומת עסקה של 120 מילישניות, סולנה הופכת לכלי הכרחי לשוקי המסחר הגלובליים, כולל טוקניזציה של מניות משוק ההון (נכסים סינתטיים).

הנתון המפוצץ של סולנה: כיום, כ-85 מיליון מטבעות (מתוך כ-100 מיליון מטבעות הקיימים בעולם) בנויים על רשת סולנה. זה מוכיח אימוץ מפתחים (בונים על הרשת) ואימוץ משתמשים (הכסף זורם לאפליקציות).

המהפכה השקטה: DeFi ו-CBDC

DeFi מנצח את הבנקים: הצגנו את הנתונים העדכניים של ויטליק שמראים כי אחוז הכספים שאבדו בפריצות ב-DeFi צנח לאפס אפקטיבי ב-2024 וב-2025.
זה הופך פעולות בסיסיות (הפקדה, הלוואה, השאלה) לפחות מסוכנות מבנקים מסורתיים. פלטפורמות כמו Aave מציעות תשואה של 5%-7% על מטבעות יציבים בפלקסביליות מלאה – נתון שבנק מסחרי לעולם לא יציע.

הטכנולוגיה המנצחת (אורקלים): הסברנו על אורקלים (Oracle) – ה"צינורות" שמביאים מידע מהעולם האמיתי לבלוקצ'יין.
פרויקטים כמו Chainlink משתפים פעולה עם משרד המסחר האמריקאי ופלטפורמות ענק כמו Polymarket כדי להביא דאטה מדויק ועדכני יותר למערכות קבלת ההחלטות הלאומיות, מה שמוכיח את חשיבות הטכנולוגיה.

CBDC – השקל הדיגיטלי: מעל 137 מדינות בוחנות CBDC. בנק ישראל כבר משתתף בפיילוט בינלאומי ליצירת ממשק תשלומים דיגיטלי מיידי מול אירופה, כדי לייעל עסקאות. זהו אירוע רגולטורי שישפיע על כל אדם בישראל.

תובנות פרקטיות למשקיע

• הסתכלות פנימית (On-Chain Analysis): החידוש הכי גדול הוא הOn-Chain Analysis – היכולת לראות כמה אנשים משתמשים במטבע, כמה נכסים נעולים בו (TVL), והאם יש עניין אמיתי בפרויקט. זה ה"מצפן" האולטימטיבי למשקיע, למרוויח הפסיבי ולמשתמש.

• הטרנד הוא החבר: הביקוש למסחר ממונף בבורסות מבוזרות (DeFi) הוליד מפלצות כמו Hyperliquid (מקום 11 ב-DEXs) ומתחרים כמו Astra על רשת BNB (שצמח מ-$360M ל-$2.2B ב-TVL תוך חודש!).
  עונת האלטים (Altseason) בעיצומה – אל תחכו למה שהיה בגל הקודם.

• עקבו אחר מדד ה-Fear and Greed Index לזיהוי הזדמנויות קנייה ומכירה.

• חקרו לעומק: את מדד גל האלטים, אל תשקיעו במטבעות מבוססי הייפ ללא מחקר מעמיק. השתמשו בפלטפורמות כמו סולנה ובורסות מבוזרות כדי להבין את השוק ממקור ראשון ותעקבעו אחר עדכונים בערוצי הסושיאל.

• ליווי ובדיקה אישית: אנו מציעים חצי שעה של ייעוץ חינמי דרך טופס ההרשמה שלנו, כדי לנתח את הפעולות שלכם ולשפר את ההתנהלות.

דיסקליימר:

כל המובע בהקלטה הינו דעתי האישית ושיתוף מסקירת השוק.

כל המידע נועד למודעות הציבור והוא נחלת הכלל. אנא קחו את המידע הזה וערכו מחקר משלכם.

אין בנאמר עצה או דעה פיננסית אישית מלבד שיתוף ושיקוף מצבים בשוק הקריפטו הבלוקצ'ין והמטבעות הדיגיטלי